“Массовые руководители” и миллиардная выручка: анализ YouControl

По результатам анализа специалистами YouControl было выявлено 233 физических лица из категории так называемых вероятных «массовых руководителей», которые в совокупности осуществляют управление более 39 тыс. компаниями по состоянию на май 2026 года. Почти половина возглавляемых компаний из выборки зарегистрирована в Киеве, тогда как среди других регионов по количеству юридических лиц лидируют Днепропетровская, Харьковская и Одесская области. Около пятой части юридических лиц, которыми вероятно руководят «массовые руководители», работают в сфере оптовой торговли. Среди возможных «массовых руководителей» преобладают мужчины, их доля составляет 79%.

Подробнее — в новом исследовании YouControl.

Инфографика

«Массовые руководители»: отрасли регистрации

Для формирования выборки аналитики YouControl использовали связи физлиц с юрлицами. На основе этой выборки проанализировано 53 336 компаний, вероятно связанных с такими лицами по состоянию на май 2026 года. Полученные данные не охватывают все субъекты хозяйствования в Украине и отражают результаты анализа только в пределах сформированной выборки. В результате исследования выявлено 233 физических лица, отнесенные к категории так называемых «массовых руководителей» (лиц, которые одновременно возглавляют более 50 компаний), которые вероятно в совокупности осуществляют управление 39 095 компаниями.

Анализ выборки из 233 лиц «массовых руководителей» демонстрирует, что в выборе организационно-правовой формы (ОПФ) безоговорочным стандартом для регистрации юридических лиц является Общество с ограниченной ответственностью (ООО). В этом формате основано 91,6% всех проанализированных юридических лиц, что составляет 35 827 компаний. Анализ демографического профиля иллюстрирует четкую гендерную диспропорцию. Абсолютное большинство в этом сегменте составляют мужчины: на них приходится 79% руководителей, что в количественном измерении составляет 184 лица. Женщины привлекаются к роли руководителей десятков предприятий значительно реже – их доля составляет лишь 21% (50 лиц).

Разветвленность бизнеса и региональная концентрация

Отраслевое распределение проанализированных компаний отражает сферы экономики, где фиксируется наибольший оборот средств и сложность ретроспективного контроля. Оптовая торговля (22%) является наиболее распространенной сферой среди компаний с вероятными «массовыми руководителями».

різне dxzzyqzdhyextyhzzzyuhzeyezheyzzzdykqzzant

Регистрация компаний с вероятными «массовыми руководителями» имеет четкую географическую привязку. В то же время исследование не охватывает всю территорию Украины. Более 43% исследуемых юридических лиц зарегистрированы в Киеве. Это может объясняться большим общим объемом столичного бизнеса, среди которого, вероятно, компаниям-оболочкам легче функционировать, не привлекая быстрого внимания контролирующих органов.

Высокое количество таких компаний также зафиксировано в ключевых промышленных и портовых регионах: Днепропетровская, Харьковская, Одесская области, через которые проходят основные транзитные, производственные и импортно-экспортные потоки страны.

Кто в лидерах среди «массовых руководителей»: динамика регистраций предприятий и приоритетные сферы деятельности

Специалисты YouControl рассмотрели вероятных «массовых руководителей», на которых зарегистрировано управление 39 095 юридическими лицами, в разрезе двух групп. В первую группу вошли компании, где руководитель одновременно является участником или конечным бенефициарным владельцем. Таких юридических лиц — 33 638. Их совокупная выручка в 2025 году составила почти 35 млрд грн. В то же время финансовую отчетность подали только 732 компании.

По состоянию на начало мая наибольшее количество компаний среди исследуемого списка возглавляет лицо с ФИО Ильницкий Виталий Павлович — 5 501 компания одновременно, из которых 985 компаний были зарегистрированы с начала 2026 года. Рекордным для лица с ФИО Ильницкий Виталий Павлович стал 2025-й, в котором лицо с идентичным ФИО зарегистрировало более 2150 компаний. Общая выручка компаний лица с ФИО Ильницкий Виталий Павлович за 2025 год неизвестна, поскольку финансовая отчетность не подавалась. Две компании, в которых лицо с ФИО Ильницкий Виталий Павлович одновременно является руководителем, участником и конечным бенефициарным владельцем, имеют две победные процедуры публичных закупок в сферах «Другие услуги» и «Финансовые услуги».

Все компании, связанные с лицом с ФИО Ильницким Виталием Павловичем, имеют уставный капитал более 750 тыс. грн. В то же время структура капиталов выглядит крайне неравномерной: только три юридических лица имеют минимальный заявленный уровень в 750 тыс. грн, после чего следующий уровень резко возрастает в десять раз. Наибольшая группа (5 199 компаний) имеет уставный капитал в пределах от 1 до 15 млрд грн. Еще 270 юридических лиц находятся в диапазоне от 100 млн до 1 млрд грн, а до 35 компаний имеют капитал до 100 млн грн. Отдельно стоит выделить 31 компанию с уставным капиталом в 15 млрд грн каждая. В среднем уставной капитал составляет 3,79 млрд грн, а общий объем достигает 20,8 трлн грн.

Сумма, указанная в Едином государственном реестре юридических лиц, физических лиц-предпринимателей и общественных формирований (ЕГР) как уставный капитал, не обязательно отражает фактически внесенные средства на счета компаний. Подтвердить реальный объем внесенного капитала можно было бы через данные финотчетности, которые отражаются в аналитической системе YouControl. Однако она отсутствует в отношении всех юридических лиц, связанных с лицом с ФИО Ильницким Виталием Павловичем.

Именно в первой группе вероятных «массовых руководителей» сосредоточены 6 юрлиц с годовой выручкой более 1 млрд грн. Среди них выделяется одно общество с ограниченной ответственностью, которое имеет сразу несколько факторов осторожности, требующих внимания. Компанию зарегистрировали только в 2024 году с уставным капиталом 10 000 грн. Несмотря на это, уже в 2025-м эта фирма задекларировала более 1 млрд грн выручки и выиграла 27 процедур публичных закупок. Кроме того, руководитель и бенефициар этой компании Катерина Валерьевна Дорошенко одновременно является директором еще в 603 фирмах.

Вторая группа — это компании, где лицо работает только как наемный директор. В нее входят 5 457 компаний с общей выручкой 5,7 млрд грн. Из них финансовую отчетность подали только 218 юридических лиц.

Кроме того, среди тройки крупнейших вероятных «массовых руководителей» по количеству возглавляемых ими компаний, 795 фирм имеют номинальный уставный капитал, не превышающий 1 тыс. грн. Общее количество процедур победных публичных закупок составляет 19 139. В частности, одна из компаний, занимающаяся складским хозяйством и которую возглавляет Мерзляков Руслан Петрович (лицо с идентичным ФИО является руководителем 2 199 компаний), победила в 1 472 закупках. В то же время предприятие по производству других текстильных изделий технического и промышленного назначения, руководителем которого является Мельохин Владислав Анатольевич (лицо с идентичным ФИО возглавляет 863 компании), имеет 3 360 побед в процедурах публичных закупок.

Почему нужно обращать внимание на компании с «массовыми руководителями» и чем такое сотрудничество грозит бизнесу?

В соответствии с Положением об осуществлении банками финансового мониторинга (Постановление НБУ №65), банки обязаны применять риск-ориентированный подход и проводить надлежащую проверку клиентов, включая их идентификацию и верификацию. Одним из факторов повышенного риска являются компании, которыми руководят так называемые «массовые директора» — лица, одновременно возглавляющие десятки или даже сотни других предприятий. К критериям риска, которые могут свидетельствовать о потенциальных признаках компании-оболочки, в частности относится ситуация, когда конечный бенефициарный владелец или связанные с ним лица являются участниками значительного количества юридических лиц, а также одновременно выполняют функции руководителя, бухгалтера или подписанта в разных компаниях.

«Массовый руководитель» — это физическое лицо, которое является руководителем большого количества юридических лиц (в большинстве случаев считается более 50), не находящихся в состоянии прекращения. Информация о том, что физическое лицо одновременно возглавляет большое количество юридических лиц, ставит под сомнение возможность полноценного выполнения им своих обязанностей как руководителя на всех предприятиях. То есть это лицо вероятно является подставным, а деятельность управляемых им компаний вероятно является фиктивной, что может привести к перекладыванию налоговых обязательств. Партнерство с таким контрагентом может иметь негативные финансовые последствия и привлечь внимание органов государственного надзора (контроля), поэтому требует чрезвычайной осторожности.

YouControl предоставляет решения для проверки и автоматического мониторинга физических лиц, в частности конечных бенефициарных владельцев, акционеров и участников компаний, а также юридических лиц. Система позволяет быстро формировать полное досье контрагента и выявлять связанные факторы повышенного внимания, что способствует оптимизации комплаенс-процессов и снижению рисков сотрудничества с контрагентами.

Полная версия исследования на сайте YouControl